概念
　　 保本型基金(Principal Guaranteed Fund)，主要是將大部份本金投資在具有固定收益的投資工具上，如貨幣市場工具、債券等，讓到期時本金加利息大致等於期初所投資的本金，另外，再將一定比例本金設定在選擇權等衍生性金融工具上，以賺到投資期間的市場利差，因此保本基金在設計上提供了投資人保本及參與股市漲跌的投資機會。
　起源
　　起初保險公司負責基金的設立、管理和投資；後來發展爲由保險公司設立保本基金，專業基金管理人管理基金資產，同時保險公司提供保本承諾；目前較爲普遍的情況是由基金管理公司自己設立保本基金產品，銀行提供擔保或由保險公司或專業擔保公司提供擔保。
　保本基金運作
　　 本基金通過雙重機制實現保本：保本基金是執行保本投資策略的特殊類型基金產品，其特點在於承諾在一定期限內爲投資者提供一定比例的本金保障,並在此基礎上分享市場上漲收益。保本基金的“保本”主要通過兩方面機制來實現：一方面是投資，通過投資組合保險技術實現本金保全，即利用債券等安全資產的預期收益和基金前期已實現收益去衝抵股票等風險資產組合潛在的最大虧損，從而實現本金保全；另一方面是引入擔保機制，由商業銀行、保險公司、擔保公司等金融機構對基金產品進行擔保。
　保本基金產品
名稱
基金公司
　國泰金鹿保本增值 　　國泰基金
　銀華保本增值 　　銀華基金
　南方避險增值 　　南方基金
　南方恆元保本 　　南方基金
　廣發聚祥保本 　　廣發基金
　匯添富保本混合 　　匯添富基金
　交銀保本 　　交銀施羅德基金
　建信保本混合 　　建信基金
　東方保本 　　東方基金
　大成保本 　　大成基金
　國泰保本 　　國泰基金
　諾安保本混合 　　諾安基金
　金鷹保本混合 　　金鷹基金
　長盛同鑫保本混合 　　長盛基金
　銀河保本混合 　　銀河基金
來源：銀河評級2011-6-10
平均收益率對比（%）
基金類型
過去三年
過去兩年
過去一年
保本型
20.68
12.03
8.91
普通債券型
19.94
10.93
4.48
標準指數型
9.77
-1.77
9.24
標準股票型
18.59
8.20
9.17
來源：銀河評級（2011-6-24）
保本基金總收益Top5（%）
基金名稱
保本週期
3年
3年
2年
3年
3年
成立日期
2006-6-27
2004-3-2
2008-6-12
2008-11-12
2009-1-21
設立以來
263.72
76.70
63.50
27.66
10.59
來源：晨星評級（2011-6-29）
三年期產品年收益率對比（%）


統計時間：2011-7-7
具有穩健投資需求的個人投資者
  　　這類投資者既希望確保本金的安全也希望每年可以獲取戰勝CPI的投資回報。
機構投資者
  　　機構投資者的投資量很大，投資期限比較長，並且渴望獲得高於定期存款收益的投資回報，所以保本基金也很適合這類大型的投資機構。
中等風險承受能力的投資者
  　　這類投資者不追求本金的絕對回報，具有一定的抗風險能力，但是這種抗風險能力略爲偏低，這類投資者也希望每年有5%到10%這樣水平的絕對回報。
震盪股市中的無奈者
  　　在局勢不明朗的市場環境中，做到“退可保本，進可增值”。
涉及內容
原規定
新《意見》
擔保人資產狀況
 　最近三年連續盈利；實收資本不低於20億元；淨資產不低於50億元。 　在擔保人資質、實收資本、淨資產上均降低要求
擔保槓桿
 　已擔保的保本基金資產規模不超過其淨資產總額的2倍。 　擔保槓桿由原來的2倍，提升至10倍。
投資標的資產比例
 　保本基金投資固定收益類資產的比例不得低於基金資產淨值70%。 　已不做硬性規定
　保本基金投資股指期貨的比例不得超過基金資產淨值30%。 　已不做硬性規定
——以上內容僅供參考，據此投資風險自負。