衆所周知，保險的最主要的功能是保障。當您平時拿出較低份額的一部分現金，購買一個能夠轉移風險的保單後，萬一不幸出了險，便有可能得到所繳保費數倍的較大金額的補償。因此，保險既不等同於銀行儲蓄，也不等同於基金、股票等投資品，但是，由於保險業的不斷創新，有些保單具備了銀行儲蓄和投資產品的某些功能，因此部分保單便具有了現金價值。

　　由於保單與銀行存單有着本質的區別，因此保單的現金價值不可能等於您所繳的保費之和，事實上是絕大部分保單的現金價值大大低於所繳保費。這從您和保險公司簽訂保險合同時，保險公司給您的現金價值表中可以看出。
　　
　　那麼保險公司是怎樣計算保單的現金價值呢？這是一個非常複雜細緻的保險精算過程，沒有專門的知識是很難算出的。如果您非要知道，可以從下面一個簡化的公式中看出一些眉目來：“保單的現金價值=投保人已繳納的保費－保險公司的管理費用在該保單上的分攤金額－保險公司已經承保該保單保險責任所需要的純保費+剩餘保費所產生的利息分配”，一般來說，躉交保費比期交保費在同一時點上的現金價值要高。

　　從上述公式中可以看出，投保人如果中途退保是很難避免損失的，這便是保險公司員工、特別是那些保險代理人常說的“退保不划算”的原因。有過退保經驗的投保人都知道，保單生效的時間越短，保險公司從您的保單上扣除的費用比例越高，保單的現金價值就越低，保險公司所退的保費比例就越小。

　　保險公司根據保險精算結果，所設計出的保單，其現金價值與保額成反比例。一般來說，與所繳保費比，儲蓄功能最強的保險，如：子女教育金保險、養老保險等現金價值最高；創新型的保險如：萬能險、投連險，以及傳統型保險躉繳保費的保單現金價值較高，因爲這些保險具有明顯儲蓄功能；相比較而言，保障功能較高，如一些傳統的分紅保險、重疾險等現金價值就低一些。投保人還應該明白的一點是，並非所有的保險都具有現金價值，純保障型的保單就沒有現金價值，如定期險、意外險等，這類保險一般保險公司都不退保。

　　由於保單具有一定的現金價值，因此，又衍生出其他一些功能來。一是可以用來進行質押貸款，將保單作爲質押物，可從商業銀行或保險公司換回您急需的資金，保單的功能不變。二是減額繳清，即用保單內的現金價值一次性繳清所剩的保費，保險期間的其他保險內容不變，但保單內的現金價值減少了。三是抵繳保費，即將保險公司每年分給您的紅利，按多退少補的方式抵作期繳保費。總之，您瞭解了保單的現金價值後，便可以從家庭理財的角度出發，來分析哪些保險是退保划算、還是不退划算；不退保，如何最大限度地發揮保單內現金價值的作用，退保，什麼時候退最合適。

　　（作者：網站編輯 紀沫冰）